3月21日，根據不完全數據統計，今年以來已有45只“固收+”基金成立，合計發(fā)行規(guī)模近450億元。算上此前產品，“固收+”基金數量接近1200只，涉及基金管理人達136家，總規(guī)模突破2萬億。
近年來，在利率下行及理財剛兌被打破的背景下，在固收為主的基礎上適當承擔一定風險以爭取超額收益的“固收+”基金，開始逐漸成為了理財升級時代下的新選擇?！肮淌?”理念持續(xù)受到廣泛認可之下，相關基金規(guī)模大幅增長。據悉，“固收+”基金是以固定收益資產為主要投資對象，擇機配置股票、可轉債等其他彈性資產爭取增厚收益的產品。
根據可配置資產種類及比例的不同，“固收+”基金往往可分為三類產品。不過，由于一級債基早在2012年就被取消了打新資格，已難以被稱為嚴格意義上的“固收+”基金，因此二級債基及偏債混合型基金如今成為了“固收+”的中流砥柱。
二級債基與偏債混基都是在以“固收為本”的基礎上，適當承擔一定權益投資風險以爭取更多收益的產品。它們之間最核心的區(qū)別，無非就在于權益類資產配置比例上限的不同，其中二級債基的權益類資產配置占比上限約20%，而偏債混合型基金的占比上限則為50%。
對于市場上設置了持有期的“固收+”基金，其不僅能夠幫助投資者逐步建立長期持有的資產配置習慣，還有助于培養(yǎng)長期投資、價值投資的理念，這樣不僅有望有效增加勝率，也有望增加“固收+”基金的投資收益。
相對權益基金的高風險高波動，固收+基金的股票倉位更小，也更為關注投資組合的波動和回撤的控制，長期來看，投資者的投資體驗可能相對更好。
頭圖來源：圖蟲
標簽： 公募基金
